O Commodity Channel Index (CCI) foi originalmente desenvolvido por Donald Lambert com o intuito de operar commodities, como o milho. Isso se deve ao fato de que commodities tendem a seguir tendências mais prolongadas. No entanto, com o tempo, o CCI demonstrou ser muito mais versátil, sendo amplamente utilizado em diversos mercados, como ações, dólar, índice, opções e forex.
Objetivo do Indicador
Inicialmente, o objetivo do CCI era auxiliar na identificação de ciclos de mercado e flutuações de preço em commodities. Produtos como milho e soja apresentam picos extremos de alta e baixa, e o CCI ajuda a detectar esses momentos. Embora tenha sido criado para commodities, seu uso se expandiu para ativos de natureza variada.
Como Funciona o CCI
O CCI mede o nível de preço atual em relação a uma média, calculada para um determinado período de tempo. Quanto mais afastado o preço estiver dessa média, maior será o valor absoluto do indicador. Quando o CCI está acima da média, o valor será positivo, e quando está abaixo, será negativo.
Essa ferramenta oferece ao trader uma leitura sobre quão distante os preços estão do valor de equilíbrio. Níveis abaixo de -100 indicam sobrevenda, sugerindo uma possível oportunidade de compra, enquanto níveis acima de +100 indicam sobrecompra, sugerindo uma possível oportunidade de venda.
Cálculo do CCI
Aqui estão os principais componentes usados no cálculo do CCI:
- PT (Preço Típico): (Máxima + Mínima + Fechamento) ÷ 3
- MM (Média Móvel do Preço Típico)
- Desvio Médio Absoluto: Diferença média entre o Preço Típico e sua Média Móvel
O fator 0,015 é uma constante aplicada para normalizar os resultados, de forma que a maior parte dos valores do CCI se situe entre -100 e +100.
Aplicação no Day Trade
Dentro do day trade, o CCI pode ser uma ferramenta poderosa para auxiliar na condução das operações, mostrando a força ou fraqueza dos movimentos. Quando o CCI rompe o nível de +100, é um sinal de continuidade de alta, e, ao romper -100, sugere uma continuidade de queda.
Outro uso frequente é observar o momento em que o CCI cruza a linha zero. Ao cruzar do negativo para o positivo, combinado com um bom gatilho no gráfico de 10 minutos (M10), pode ser uma boa oportunidade de entrada. O trader deve monitorar a força do preço enquanto acompanha a evolução do indicador.
Limitações do CCI
Embora seja um indicador útil, o CCI não deve ser usado de forma isolada. Ele pode falhar em alguns momentos, especialmente em regiões de Fibonacci ou em gatilhos de tempos maiores. É essencial que o trader combine o CCI com outras ferramentas e tenha um sistema de trade bem definido para evitar erros.
Além disso, o CCI pode ultrapassar os níveis de +100 ou -100, chegando a valores ainda maiores, tanto para cima quanto para baixo. Por isso, é fundamental que o trader tenha controle e siga suas regras para obter bons resultados no day trade.
Conclusão
O CCI é um indicador que oferece importantes sinais sobre a força e a fraqueza dos preços, sendo útil tanto em commodities quanto em outros ativos. Entretanto, a chave para o sucesso é combiná-lo com outros indicadores e estratégias bem definidas, sempre buscando a simplicidade e o controle emocional para um day trade consistente e lucrativo.
